5 Faktoren zu verwenden, um zu entscheiden, wann Ausübung Stock Optionen Updated 10 Mai 2016 Einige Online-Ratschläge sagen, Sie sollten Ihre Mitarbeiter Aktienoptionen so lange wie möglich halten und nicht ausüben, bis sie in der Nähe des Verfallsdatums sind, so dass die Aktie die Möglichkeit Für zusätzliche Preiserhöhung. Ich glaube nicht, dass das immer der richtige Rat ist. Ihre Umstände, Komfortniveau mit Risiko, steuerliche Situation und einige andere Faktoren sollten ebenfalls berücksichtigt werden. Hier sind fünf Faktoren zu verwenden, um kommen mit einer personalisierten Antwort auf die beste Zeit, um Ihre Mitarbeiter Aktienoptionen ausüben. 1. Ihre finanziellen Bedürfnisse Betrachten Sie Ihre aktuellen Bedürfnisse für Bargeld im Vergleich zu dem Potenzial der zusätzlichen Gewinne, wenn Sie die Optionen in der Hoffnung halten, dass der Aktienkurs höher steigen wird. Wenn Sie jetzt Geld brauchen und Ihre Optionen haben Wert, Ausübung ist jetzt eine sichere Sache. Ein höherer Aktienkurs in der Zukunft ist nicht sicher. Ein paar Gründe, die Sie früh ausüben könnten: Sie haben hohe Zinsschulden, die bezahlt werden könnten. Sie haben keine ausreichende Bargeldersparnis (Sie benötigen einen größeren Regentag oder Notfallfonds). Sie benötigen Geld für eine Anzahlung auf ein Haus. Sie haben eine weitere überzeugende Investitionsmöglichkeit, die Sie denken, hat mehr Potenzial als die Aktien des Unternehmens. Ein Immobilienkauf, zum Beispiel. Ihr Bedarf Unterrichtsmittel für ein Kind in der Schule. 2. Der riskreturn-Kompromiss Es gibt eine Komponente für Ihre Mitarbeiteraktienoptionen, die als Zeitwert bezeichnet werden. Wenn noch viele Jahre bis zum Verfallsdatum verbleiben, ist der Zeitwert das Potenzial für zusätzliche zukünftige Gewinne. Zusammen mit Zeitwert kommt das Risiko, dass die Aktie sinkt, und die Gewinne, die Sie durch die Ausübung heute erkennen würden, verschwinden. Sie können das Risiko aus dem Tisch nehmen und auf potenzielle zusätzliche Gewinne verzichten, wenn: Ein großer Teil Ihres finanziellen Vermögens ist bereits im Unternehmensbestand gefesselt (größer als 10). Cash-in-Hand könnte heute eine signifikante Verbesserung Ihrer finanziellen Situation auf der Grundlage Ihrer finanziellen Bedürfnisse. Sie glauben nicht, dass die Aussichten für die Firmenaktie attraktiv aussehen. 3. Steuerliche Planungsmöglichkeiten Mit der Steuerplanung projizieren Sie Ihre erwarteten Einnahmen und Abzüge in den kommenden Jahren. Ausübung alle Ihre Optionen in einem Jahr könnte Sie in eine höhere Steuer-Klammer stoßen. Es kann steuerliche Gründe geben, um einige Optionen jetzt und einige später auszuüben. Aus steuerlichen Gründen kann es sinnvoll sein, einen Teil Ihrer Optionen jedes Jahr auszuüben, anstatt zu warten, bis das Verfallsdatum, um sie alle auszuüben. 4. Marktbedingungen Die Volatilität Ihres Unternehmensbestandes und die Marktbedingungen als Ganzes müssen berücksichtigt werden. Die Sonne scheint nicht immer. Dieser Punkt ist gut gemacht in CNNMoneys Artikel über die Ausübung von Aktienoptionen, wo sie sagen, Während der Tech-Aktienblase, zum Beispiel, mindestens ein paar konservative Mitarbeiter profitierten in ihren hochfliegenden Unternehmen39 Aktien. Das Drehen von Papiergewinnen in Optionen in echtes Bargeld - trotz der Ausübung von 3400034 nach konventioneller Weisheit - scheint im Nachhinein außerordentlich umsichtig gewesen zu sein. 5. Menge der Optioneninvestor Raffinesse Wenn Sie ein anspruchsvolles, hohes Netto-Budget sind, können Sie fortgeschrittene Strategien als jemand mit weniger Raffinesse verfolgen. Eine gute Regel zu folgen - wenn du es nicht verstehst, dann machst du es nicht. Ich sprach mit John Olagues, Autor von Getting Started in Employee Stock Options in Bezug auf erweiterte Mitarbeiter Aktienoption Ausübung Strategien. John ist ein ehemaliger Stock Options Market Maker von der Chicago Board Options Exchange und der Pacific Options Exchange in San Francisco. Er hat sein Wissen über Absicherungs - und Handelsstrategien auf Mitarbeiteraktienoptionen angewendet und sagt, dass Sie das Risiko reduzieren und die potenziellen Renditen erhöhen können, indem Sie fortschrittliche Strategien einsetzen, bei denen Anrufe verkauft und der Aktienbestand gekauft wird. John ist hartnäckig, dass im Vergleich zu einer Übungs - und Verkaufsstrategie erweiterte Optionsstrategien eine effizientere Möglichkeit zur Reduzierung des Risikos und zur Erfassung des in Ihren Optionen verbleibenden Zeitwertes sind. Diese fortgeschrittenen Strategien sind am besten für diejenigen mit Mitarbeiter Aktienoptionen, die potenziell im Wert von 500.000 oder mehr. Donulat blind folge einer Faustregel und halte alle Optionen bis zum Ende. Betrachten Sie alle Faktoren oben, um eine Entscheidung zu treffen, die Ihren Bedürfnissen entspricht. Vollständige Artikel anzeigen tock Optionen haben Wert genau, weil sie eine Option sind. Die Tatsache, dass Sie eine längere Zeit haben, um zu entscheiden, ob und wann Sie Ihre Arbeitgeber Lager zu einem festen Preis kaufen sollte enormen Wert haben. Darum werden öffentlich gehandelte Aktienoptionen höher bewertet als der Betrag, um den der Kurs der zugrunde liegenden Aktie den Ausübungspreis übersteigt (siehe, warum Mitarbeiteraktienoptionen für eine ausführlichere Erläuterung wertvoller sind als börsengehandelte Aktienoptionen). Ihre Aktienoption verliert ihren Optionswert, sobald Sie trainieren, weil Sie nicht mehr Flexibilität haben, wann und wenn Sie trainieren sollten. Infolgedessen fragen sich viele Leute, wann ist es sinnvoll, eine Option auszuüben. Steuersätze fahren die Entscheidung zu üben Die wichtigsten Variablen zu berücksichtigen, wenn die Entscheidung, wann zur Ausübung Ihrer Aktienoption sind Steuern und die Menge an Geld, das Sie bereit sind, in Gefahr zu setzen. Es gibt drei Arten von Steuern, die Sie berücksichtigen sollten, wenn Sie Ihre Incentive-Aktienoptionen ausüben (die häufigste Form der Mitarbeiteroptionen): alternative Mindeststeuer (AMT), ordentliche Einkommensteuer und die viel niedrigere langfristige Kapitalertragsteuer. Sie werden wahrscheinlich ein AMT entstehen, wenn Sie Ihre Optionen ausüben, nachdem ihr fairer Marktwert über Ihren Ausübungspreis gestiegen ist, aber Sie verkaufen sie nicht. Die AMT, die Sie wahrscheinlich sind, wird der Bundes-AMT Steuersatz von 28-fache der Betrag, durch die Ihre Optionen geschätzt haben, basierend auf ihren aktuellen Marktpreis (Sie nur zahlen Staat AMT auf ein Einkommensniveau nur wenige Menschen zugreifen). Der aktuelle Marktpreis Ihrer Optionen wird durch die jüngste 409A-Beurteilung, die von Ihrem Unternehmensvorstand verlangt wird, bestimmt, wenn Ihr Arbeitgeber privat ist (siehe Die Grund-Angebotsbriefe beinhalten keinen Ausübungspreis für eine Erklärung, wie 409A-Beurteilungen funktionieren) und der Öffentlichkeit Marktpreis Post IPO. Ihre Aktienoption verliert ihren Optionswert, sobald Sie trainieren, weil Sie nicht mehr Flexibilität haben, wann und wenn Sie trainieren sollten. Zum Beispiel, wenn Sie 20.000 Optionen, um Ihre Arbeitgeber Stammaktien bei 2 pro Aktie zu kaufen, die jüngsten 409A Schätzung Werte Ihre Stammaktien bei 6 pro Aktie und Sie üben 10.000 Aktien dann werden Sie einen AMT von 11.200 (10.000 x 28 x (6 8211 2)). Wenn Sie dann Ihre ausgeübten Optionen für mindestens ein Jahr, bevor Sie sie verkaufen (und zwei Jahre nachdem sie gewährt wurden), dann werden Sie zahlen eine kombinierte Bundes-plus-Staat-marginal-langfristige Kapital-Gewinne-Steuersatz Von nur 24,7 auf den Betrag, den sie über 2 pro Aktie zu schätzen wissen (vorausgesetzt, Sie verdienen 255.000 als Paar und leben in Kalifornien, wie ist der häufigste Fall für Wealthfront Kunden). Die AMT, die du bezahlt hast, wird gegen die Steuern geschuldet, die du schuldest, wenn du deinen ausgeübten Vorrat verkaufst. Wenn wir davon ausgehen, dass Sie letztlich Ihre 10.000 Aktien für 10 pro Aktie verkaufen, dann wird Ihre kombinierte langfristige Kapitalertragsteuer 19.760 (10.000 Aktien x 24.7 x (10 8211 2)) abzüglich der 11.200 vorher bezahlten AMT oder ein Netto-8.560 sein. Für eine ausführliche Erläuterung, wie die alternative Mindeststeuer funktioniert, sehen Sie bitte die Verbesserung der steuerlichen Ergebnisse für Ihre Aktienoption oder Restricted Stock Grant, Teil 1. Wenn Sie don8217t üben eine Ihrer Optionen, bis Ihr Unternehmen erworben wird oder geht öffentlich und Sie verkaufen sofort dann werden Sie zahlen normale Einkommen Steuersätze auf die Höhe des Gewinns. Wenn Sie ein verheiratetes kalifornisches Ehepaar sind, das gemeinsam 255.000 verdient (wieder, Wealthfronts durchschnittlicher Kunde), wird Ihr 2014 kombinierter Grenzzustand und der föderale ordentliche Einkommensteuersatz 42.7 sein. Wenn wir das gleiche Ergebnis wie im obigen Beispiel annehmen, aber Sie warten, bis Sie den Tag verkaufen, den Sie verkaufen (d. H. Am selben Tag), dann würden Sie die ordentlichen Einkommenssteuern von 68.320 (20.000 x 42.7 x (10 8211 2)) verdanken. Das ist viel mehr als im bisherigen langfristigen Kapitalgewinnfall. 83 (b) Wahlen können enormen Wert haben Sie schulden keine Steuern zum Zeitpunkt der Ausübung, wenn Sie Ihre Aktienoptionen ausüben, wenn ihr fairer Marktwert gleich ihrem Ausübungspreis ist und Sie ein Formular abgeben 83 (b) Wahl rechtzeitig. Jede zukünftige Wertschätzung wird bei langfristigen Kapitalertragsraten besteuert, wenn Sie Ihren Bestand für mehr als ein Jahr nach der Ausübung halten und zwei Jahre nach dem Datum des Zuschusses vor dem Verkauf. Wenn Sie in weniger als einem Jahr verkaufen, dann werden Sie zu normalen Einkommensraten besteuert werden. Die wichtigsten Variablen zu prüfen, bei der Entscheidung, wann die Ausübung Ihrer Aktienoption sind Steuern und die Menge an Geld, das Sie bereit sind, in Gefahr zu setzen. Die meisten Unternehmen bieten Ihnen die Möglichkeit, Ihre Aktienoptionen frühzeitig auszuüben (d. H. Bevor sie vollständig ausgeübt werden). Wenn Sie sich entscheiden, Ihr Unternehmen zu verlassen, bevor Sie voll und ganz ausgeübt werden und Sie frühzeitig alle Ihre Optionen ausgeübt haben, dann wird Ihr Arbeitgeber Ihre unbesetzten Aktien zu Ihrem Ausübungspreis zurückkaufen. Der Vorteil für die Ausübung Ihrer Optionen früh ist, dass Sie die Uhr auf Qualifying für langfristige Kapitalgewinnung Behandlung früher beginnen. Das Risiko ist, dass Ihr Unternehmen nicht erfolgreich ist und Sie sind nie in der Lage, Ihre Aktie zu verkaufen, obwohl Sie das Geld investiert haben, um Ihre Optionen auszuüben (und vielleicht bezahlte AMT). Die Szenarien wo es Sinn macht, frühzeitig zu trainieren Es gibt vermutlich zwei Szenarien, in denen frühe Übung sinnvoll ist: Frühe in deiner Amtszeit, wenn du ein sehr früher Angestellter bist oder Sobald du ein sehr hohes Maß an Vertrauen hast, wird dein Unternehmen ein großer Erfolg sein Und Sie haben einige Einsparungen, die Sie bereit sind zu riskieren. Early Employee Scenario Sehr frühe Mitarbeiter sind in der Regel ausgegeben Aktienoptionen mit einem Ausübungspreis von Pennies pro Aktie. Wenn Sie glücklich genug sind, in dieser Situation zu sein, dann können Ihre Gesamtkosten, um alle Ihre Optionen auszuüben, nur 2.000 bis 4.000 sein, selbst wenn Sie 200.000 Aktien ausgegeben haben. Es könnte eine Menge Sinn für alle Ihre Aktien zu üben, bevor Ihr Arbeitgeber seine erste 409A Beurteilung, wenn Sie wirklich leisten können, um dieses viel Geld zu verlieren. Ich ermutige immer frühere Angestellte, die ihre Bestände sofort ausüben, um das Geld zu verlieren, das sie investiert haben. ABER wenn Ihr Unternehmen gelingt, dann wird die Höhe der Steuern, die Sie sparen, ENORMOUS. Hohe Wahrscheinlichkeit des Erfolgs Sagen Sie Ihre Mitarbeiterzahl 80 bis 100, Sie haben etwas in der Bestellung von 20.000 Optionen mit einem Ausübungspreis von 2 pro Aktie ausgestellt, Sie üben alle Ihre Aktien aus und Ihr Arbeitgeber scheitert. Es wird schrecklich schwer sein, sich von diesem 40.000 Verlust (und dem AMT, den Sie wahrscheinlich bezahlt haben) sowohl finanziell als auch psychologisch zu erholen. Aus diesem Grund schlage ich nur die Ausübung von Optionen mit einem Ausübungspreis über 0,10 pro Aktie, wenn Sie absolut sicher sind, dass Ihr Arbeitgeber erfolgreich sein wird. In vielen Fällen kann das nicht sein, bis du wirklich glaubst, dass deine Firma bereit ist, öffentlich zu gehen. Die optimale Zeit zu üben ist, wenn Ihre Firma Dateien für einen IPO Früher in diesem Beitrag Ich erklärte, dass ausgeübte Aktien qualifizieren sich für die viel niedrigeren langfristigen Kapitalertrag Steuersatz, wenn sie für mehr als ein Jahr nach der Übung und Ihre Optionen gehalten wurden Wurden mehr als zwei Jahre vor dem Verkauf gewährt. In der hohen Wahrscheinlichkeit des Erfolgs-Szenarios ist es nicht sinnvoll, mehr als ein Jahr im Voraus zu üben, wenn man tatsächlich verkaufen kann. Um die ideale Zeit zu üben, müssen wir rückwärts arbeiten, wenn Ihre Aktien wahrscheinlich flüssig und geschätzt werden, was Sie einen fairen Preis finden werden. Mitarbeiteraktien sind in der Regel von der Veräußerung für die ersten sechs Monate beschränkt, nachdem ein Unternehmen öffentlich gegangen ist. Wie wir in dem einen Tag erklärt haben, um Ihren Firmenbestand zu verkaufen. Ein Unternehmen Aktien in der Regel handeln für einen Zeitraum von zwei Wochen bis zwei Monate nach dem oben genannten sechs Monate Underwriting Lockup freigegeben wird. Es gibt normalerweise einen Zeitraum von drei bis vier Monaten ab dem Zeitpunkt, in dem ein Unternehmen seine ursprüngliche Registrierungserklärung abgibt, um mit der SEC öffentlich zu gehen, bis seine Börse öffentlich ist. Das bedeutet, dass Sie es unwahrscheinlich sind, für mindestens ein Jahr nach dem Datum zu verkaufen, in dem Ihr Unternehmen eine Registrierungserklärung mit der SEC einlädt, um öffentlich zu gehen (vier Monate warten, um die öffentliche sechsmonatige Sperrung zu verbringen, zwei Monate, die darauf warten, dass sich Ihr Bestand wieder erholt). Deshalb werden Sie das minimale Liquiditätsrisiko einnehmen (d. h. Ihr Geld hat die kleinste Zeit gebunden, ohne in der Lage zu verkaufen), wenn Sie nicht ausüben, bis Ihr Unternehmen Ihnen sagt, dass es für einen Börsengang angemeldet ist. Ich ermutige immer frühere Angestellte, die ihre Bestände sofort ausüben, um das Geld zu verlieren, das sie investiert haben. ABER wenn Ihr Unternehmen gelingt, dann wird die Höhe der Steuern, die Sie sparen, ENORMOUS. In unserem Beitrag, gewinnende VC-Strategien, um Ihnen zu helfen, Tech IPO Stock zu verkaufen. Wir präsentierten proprietäre Forschung, die zum größten Teil nur Unternehmen, die drei bemerkenswerte Merkmale gezeichnet über ihre IPO-Preis Post-Lockup-Release (die größer sein sollte als Ihre Optionen aktuellen Marktwert vor dem Börsengang). Zu diesen Merkmalen gehörten die Erfüllung ihrer Pre-IPO-Ertragsberatung bei den ersten beiden Einnahmen, das konsequente Umsatzwachstum und die Ausweitung der Margen. Basierend auf diesen Ergebnissen, sollten Sie nur früh ausüben, wenn Sie sehr zuversichtlich, dass Ihr Arbeitgeber alle drei Anforderungen erfüllen kann. Je höher Ihr flüssiges Nettovermögen ist, desto größer ist das zeitliche Risiko, das Sie annehmen können, wenn Sie trainieren müssen. Ich glaube, Sie können es sich leisten, das Risiko zu ergreifen, um Ihre Aktienoptionen auszuüben, bevor Ihre Firmenakten in die Öffentlichkeit gehen, wenn Sie nur 20.000 wert sind. Mein Rat ändert sich, wenn you8217re im Wert von 500.000. In diesem Fall können Sie sich besser leisten, etwas Geld zu verlieren, so dass die Ausübung ein wenig früher, sobald Sie überzeugt sind, dass Ihr Unternehmen wird sehr erfolgreich sein (ohne den Vorteil einer IPO-Registrierung) kann Sinn machen. Ausübung früher wahrscheinlich bedeutet eine niedrigere AMT, weil der aktuelle Marktwert Ihrer Aktie niedriger sein wird. Im Allgemeinen rate ich den Menschen, nicht mehr als 10 ihres Nettovermögens zu riskieren, wenn sie viel früher als das IPO-Registrierungsdatum ausüben wollen. Der Unterschied zwischen dem AMT und den langfristigen Kapitalertragsraten ist nicht annähernd so groß wie der Unterschied zwischen dem langfristigen Kapitalgewinn und dem ordentlichen Ertragsteuersatz. Der Bundes-AMT-Satz ist 28, was ungefähr der gleiche ist wie der kombinierte marginale langfristige Kapitalertragsteuersatz von 28,1. Im Gegensatz dazu ein durchschnittlicher Wealthfront-Client in der Regel zahlt einen kombinierten marginalen Zustand und Bundes-ordentlichen Einkommen Steuersatz von 39,2 (siehe bitte Verbesserung der steuerlichen Ergebnisse für Ihre Aktienoption oder Restricted Stock Grant, Teil 1 für einen Zeitplan der föderalen ordentlichen Einkommen Steuersätze). Deshalb werden Sie nicht mehr als langfristige Kapitalertragsraten zahlen, wenn Sie frühzeitig trainieren (und es wird gutgeschrieben gegen die Steuer, die Sie zahlen, wenn Sie letztlich Ihre Aktie verkaufen), aber Sie müssen immer noch mit dem Bargeld kommen, um es zu bezahlen , Die das Risiko nicht wert sein können. Suchen Sie die Hilfe eines professionellen Es gibt einige anspruchsvollere Steuerstrategien, die Sie vor der Ausübung der Aktiengesellschaft, die wir in der Verbesserung der steuerlichen Ergebnisse für Ihre Aktienoption oder Restricted Stock Grant, Teil 3 umrissen haben, aber ich würde meine Entscheidung für den Rat vereinfachen Oben angegeben, wenn you8217re nur unter Berücksichtigung der Ausübung der privaten Unternehmen Lager. Gekocht zu den einfachsten Bedingungen: Nur üben früh, wenn youre ein früher Angestellter oder Ihr Unternehmen ist im Begriff, öffentlich zu gehen. In jedem Fall empfehlen wir Ihnen dringend, einen großen Steuerberater einzustellen, der mit Aktienoptions-Übungsstrategien erlebt wird, um Ihnen zu helfen, durch Ihre Entscheidung vor einem Börsengang zu denken. Dies ist eine Entscheidung, die Sie nicht sehr oft machen werden und es ist nicht wert, sich falsch zu machen. Die in dem Artikel enthaltenen Informationen sind für allgemeine Informationszwecke vorgesehen und sollten nicht als Anlageberatung ausgelegt werden. Dieser Artikel ist nicht als Steuerberatung gedacht, und Wealthfront stellt in keiner Weise dar, dass die hier beschriebenen Ergebnisse zu einer bestimmten steuerlichen Konsequenz führen werden. Potenzielle Anleger sollten ihre persönlichen Steuerberater in Bezug auf die steuerlichen Konsequenzen auf der Grundlage ihrer besonderen Umstände vermitteln. Wealthfront übernimmt keinerlei Verantwortung für die steuerlichen Konsequenzen für jeden Investor einer Transaktion. Finanzberatungsleistungen werden nur Investoren angeboten, die Wealthfront Kunden werden. Die Wertentwicklung in der Vergangenheit ist keine Garantie für zukünftige Ergebnisse. Über den Autor Andy Rachleff ist Wealthfronts Mitbegründer, Präsident und Chief Executive Officer. Er dient als Mitglied des Kuratoriums und stellvertretender Vorsitzender des Stiftungsausschusses für die Universität von Pennsylvania und als Mitglied der Fakultät der Stanford Graduate School of Business, wo er Kurse über Technologie-Unternehmertum unterrichtet. Vor Wealthfront war Andy Mitbegründer und war General Partner von Benchmark Capital, wo er für die Investition in eine Reihe von erfolgreichen Unternehmen wie Equinix, Juniper Networks und Opsware verantwortlich war. Er verbrachte auch zehn Jahre als Komplementärin bei Merrill, Pickard, Anderson amp Eyre (MPAE). Andy verdiente seinen BS von der Universität von Pennsylvania und seinem MBA von der Stanford Graduate School of Business. Bereit, in Ihre Zukunft zu investieren. Ausübung von Aktienoptionen Ausübung einer Aktienoption bedeutet den Erwerb der Emittenten-Stammaktien zu dem von der Option festgelegten Preis (Zuschusspreis), unabhängig vom Aktienkurs zum Zeitpunkt der Ausübung der Option. Weitere Informationen finden Sie unter Lageroptionen. Tipp: Ausübung Ihrer Aktienoptionen ist eine anspruchsvolle und manchmal komplizierte Transaktion. Die steuerlichen Implikationen können stark variieren ndash achten Sie darauf, einen Steuerberater zu konsultieren, bevor Sie Ihre Aktienoptionen ausüben. Wenn Sie glauben, dass der Aktienkurs im Laufe der Zeit steigt, können Sie die langfristige Beschaffenheit der Option nutzen und darauf warten, dass Sie die Möglichkeit haben, die Aktienoptionen auszuüben Üben sie aus, bis der Marktpreis des Emittentenbestandes Ihren Stipendienpreis übersteigt und Sie fühlen, dass Sie bereit sind, Ihre Aktienoptionen auszuüben. Denken Sie daran, dass die Aktienoptionen nach einer gewissen Zeit ablaufen. Aktienoptionen haben keinen Wert, nachdem sie abgelaufen sind. Die Vorteile dieses Ansatzes sind: yoursquoll verzögern jede steuerliche Auswirkung, bis Sie Ihre Aktienoptionen ausüben, und die potenzielle Wertschätzung der Aktie und damit den Gewinn, wenn Sie sie ausüben. Starten Sie eine Ausübungs-und-Hold-Transaktion (Cash-for-Stock) Ausübung Ihrer Aktienoptionen, um Aktien von Ihrem Aktienbestand zu kaufen und dann halten die Aktie. Abhängig von der Art der Option, müssen Sie möglicherweise Bargeld oder Leihen auf Margin mit anderen Wertpapieren in Ihrem Fidelity Account als Sicherheiten, um die Option Kosten, Maklerprovisionen und Gebühren und Steuern (wenn Sie für Margin genehmigt sind) zu zahlen. Die Vorteile dieses Ansatzes sind: Vorteile der Aktienbesitz in Ihrem Unternehmen, (einschließlich aller Dividenden) potenzielle Wertschätzung der Preis für Ihr Unternehmen gemeinsame Aktien. Starten Sie eine Ausübungs-und-Sell-to-Cover-Transaktion aus. Ausüben Sie Ihre Aktienoptionen, um Aktien von Ihrem Aktienbestand zu kaufen, dann verkaufen Sie gerade genug von den Aktien der Gesellschaft (zur gleichen Zeit), um die Aktienoptionskosten, Steuern und Maklerprovisionen zu decken Und Gebühren. Die Erlöse, die Sie von einem Ausübung-zu-Deck-to-Cover-Geschäft erhalten, sind Aktienbestände. Sie erhalten einen Restbetrag in bar. Die Vorteile dieses Ansatzes sind: Vorteile der Aktienbesitz in Ihrem Unternehmen, (einschließlich aller Dividenden) potenzielle Wertschätzung der Preis für Ihr Unternehmen gemeinsame Aktien. Die Fähigkeit, die Aktienoption Kosten, Steuern und Maklerprovisionen und alle Gebühren mit Erlösen aus dem Verkauf zu decken. Starten Sie eine Ausübungs-und-Verkauf-Transaktion (bargeldlos) Mit dieser Transaktion, die nur bei Fidelity verfügbar ist, wenn Ihr Aktienoptionsplan von Fidelity verwaltet wird, können Sie Ihre Aktienoption ausüben, um Ihre Aktien zu kaufen und die erworbenen Aktien zu verkaufen Zeit ohne eigene Bargeld zu verwenden. Die Erlöse, die Sie aus einer Ausübungstransaktion erhalten, entsprechen dem Marktwert der Aktie abzüglich des Stipendienpreises und der erforderlichen Steuerabzugs - und Vermittlungskommission sowie etwaiger Gebühren (Ihr Gewinn). Die Vorteile dieses Ansatzes sind: Bargeld (die Erlöse aus Ihrer Übung) die Möglichkeit, die Erlöse zu nutzen, um die Investitionen in Ihr Portfolio durch Ihr Begleiter Fidelity Account zu diversifizieren. Tipp: Kennen Sie das Ablaufdatum für Ihre Aktienoptionen. Sobald sie ablaufen, haben sie keinen Wert. Beispiel für eine Incentive-Aktienoption Ausübung Disqualifizierung Disposition ndash-Aktie verkauft Vor spezifizierter Wartezeit Anzahl der Optionen: 100 Zuschusspreis: 10 Marktwert bei Ausübung: 50 Marktwert bei Verkauf: 70 Handelsart: Übung und Hold 50 Wenn Ihre Aktienoptionen Weste am 1. Januar, entscheiden Sie, Ihre Aktien auszuüben. Der Aktienkurs beträgt 50. Ihre Aktienoptionen kosten 1.000 (100 Aktienoptionen x 10 Stipendienpreis). Sie zahlen die Aktienoptionskosten (1.000) an Ihren Arbeitgeber und erhalten die 100 Aktien in Ihrem Maklerkonto. Am 1. Juni ist der Aktienkurs 70. Sie verkaufen Ihre 100 Aktien zum aktuellen Marktwert. Wenn Sie Aktien verkaufen, die über eine Aktienoptionsabwicklung eingegangen sind, müssen Sie: Ihren Arbeitgeber benachrichtigen (dies schafft eine disqualifizierende Disposition). Die ordentliche Einkommensteuer auf den Unterschied zwischen dem Zuschusspreis (10) und dem vollen Marktwert zum Zeitpunkt der Ausübung ( 50). In diesem Beispiel, 40 ein Anteil, oder 4.000. Lohnkapitalgewinnsteuer auf den Unterschied zwischen dem vollen Marktwert zum Zeitpunkt der Ausübung (50) und dem Verkaufspreis (70). In diesem Beispiel, 20 ein Anteil, oder 2.000. Wenn Sie gewartet haben, um Ihre Aktienoptionen für mehr als ein Jahr zu verkaufen, nachdem die Aktienoptionen ausgeübt wurden und zwei Jahre nach dem Erteilungsdatum, würden Sie Kapitalgewinne und nicht gewöhnliches Einkommen auf den Unterschied zwischen dem Zuschusspreis und dem Verkaufspreis zahlen. Nächste SchritteSollte ich meine in-the-money Aktienoptionen ausüben Wenn Ihre Mitarbeiteraktienoptionen in-the-money werden, wo der aktuelle Preis größer ist als der Ausübungspreis, können Sie aus einer von drei grundlegenden Verkaufsstrategien wählen: Trainieren Sie Ihre Optionen, Dann halten Sie die Aktie zum Verkauf zu einem späteren Zeitpunkt (Übung und Hold) halten Sie Ihre Optionen und üben sie später (verschieben Übung) oder üben Sie Ihre Optionen und sofort verkaufen die Aktie (Übung und Verkauf). Dieser Rechner wird Ihnen helfen zu entscheiden, welche Wahl wird wahrscheinlich maximieren Sie Ihre Nachsteuer Gewinne. Diese Informationen können Ihnen helfen, Ihre finanziellen Bedürfnisse zu analysieren. Es basiert auf Informationen und Annahmen, die von Ihnen über Ihre Ziele, Erwartungen und finanzielle Situation zur Verfügung gestellt werden. Die Berechnungen schließen nicht ab, dass das Unternehmen treuhänderische Pflichten übernimmt. Die Berechnungen sollten nicht als finanzielle, rechtliche oder steuerliche Beratung ausgelegt werden. Darüber hinaus sollten diese Informationen nicht als einzige Informationsquelle angeführt werden. Diese Informationen werden aus Quellen geliefert, von denen wir glauben, dass sie zuverlässig sind, aber wir können ihre Richtigkeit nicht garantieren. Hypothetische Abbildungen können historische oder aktuelle Leistungsinformationen liefern. Die Wertentwicklung der Vergangenheit übernimmt keine Garantie für zukünftige Ergebnisse.
No comments:
Post a Comment